0月29日，新大陸（000997.SH）公布了第三季度財報，其中披露了消費金融業務的運營情況。
財報顯示，公司前三季度凈利潤6.27億元，同比增長30.87%；其中金融科技發展迅速，9月當月放款金額超過4.3億元，網商小貸公司發放貸款金額實現快速增長，利息收入同比增幅515.19%。
目前新大陸金融已在全國17個重點城市開設事業部，每月放貸規模在3億元左右，而2017、2018年這一數字在每月4、5億元。其中深圳、上海地區每月放款規模分別為1-2千萬。
作為曾經國內的“POS界一哥”，隨著傳統硬件生產日益激烈，利潤空間受到影響，新大陸也急需開拓新業務實現轉型。然而，在加大消金布局的同時，其不良率攀升的問題值得關注。
9月放款超4.3億元，累計放款超60億元
財報顯示，新大陸前三季度實現營業總收入42.64億元，同比增長3.20%；歸屬上市公司股東的凈利潤6.27億元，同比增長30.87%。
報告期內，商戶運營服務集群實現較快增長，公司支付服務業務前三季度交易流水1.2萬億元，同比增長9.33%，金融科技服務9月當月放款金額超過4.3億元。
其中，新大陸發放貸款及墊款期末較期初增長7.87億元，增幅76.44%；利息收入較上年同期增長2.48億元，增幅515.19%。資料顯示，主要報告期內公司金融科技業務發展迅速，控股公司網商小貸公司發放貸款金額增長所致。
受此影響，經營活動產生的現金流量凈額較上年同期減少1.99億元，減幅83.27%。
官方資料顯示，截至2019年8月，新大陸金融累計放款突破60億元。
消金界了解到，目前新大陸金融已在全國17個重點城市開設事業部，每月放貸規模在3億元左右，而2017、2018年這一數字在每月4、5億元。其中深圳、上海地區每月放款規模分別為1-2千萬。
消金界獲取的資料顯示，新大陸的資金獲取渠道包括興業消費金融、海爾消費金融、興業銀行、新網銀行、重慶富民銀行、光大信托、云南信托、廈門國際信托等金融機構。
在產品方面，新大陸擁有線下產品網商金融、線上產品網商微貸，并優先針對支付商戶推出“生意貸”。
目前新大陸旗下的網商金融可提供額度5-30萬、12-24期的線下貸款產品，月息在1.12%-3%之間，還款方式為等額本息。此外，中介還要收取4個點的手續費。
此外，新大陸推出線上貸款產品網商微貸、隨星貸、置車貸、閃電付等產品，其中網商微貸可實現3分鐘快速審批，最高3萬元額度。截至2018年底，公司當月線上放款金額已超過當月放款總額的50%。
2019年9月，新大陸依托自身在支付行業的優勢，面向小微業務主最新推出“生意貸”，優先考慮聚合支付及SaaS服務商戶，件均4-6萬元，月利率1.5%-2%。
消金界了解到，“生意貸”的合作模式分為導流、共擔風險與風險托底。當雙方合作模式為風險托底時，平臺收取導流收益及風險收益，并承擔業務風險，新大陸金融收取資金收益。
比如，新大陸針對“收錢吧”小微商戶提供的貸款產品，2019年1月至今，放款規模達2.05億元 。
通過互聯網小貸牌照布局消金
核心團隊來自興業消金
企查查信息顯示，新大陸運營主體新大陸科技集團有限公司，成立于1993年3月，注冊資本8500萬元，法人及大股東胡鋼持股61.69%。
官方資料顯示，新大陸是一家橫跨信息技術、物聯網、大數據等多領域的數字科技集團，是中國第一大、全球第二大pos機生產商。
知情人士表示，其POS機的市場占有率可達40%，是業內公認的“POS界一哥”。
消金界了解到，新大陸旗下擁有互聯網小貸、支付牌照和商業保理牌照。而新大陸主要通過互聯網小貸牌照開展消費金融業務。
2018年5月，新大陸花費6.8億收購國通星驛，獲全國性收單支付牌照；2018年1月，公司設立網商保理公司，為新大陸生態鏈內的中小微企業提供保理融資服務；2019年9月，其控股子公司廣州市網商小貸接入了央行征信。
在支付板塊，新大陸旗下擁有線下商戶一站式服務平臺“星POS”。依托“星 POS”平臺沉淀的數據，公司為小微工商業主和個人消費者提供各類金融服務。
此外，新大陸還入股了金融科技公司興業數金，持股比例10%。2019年上半年，興業數金凈利潤虧損1.67億元。
2017年初，興業消費金融的團隊加入新大陸金融。因此，在業務與產品審批模式上，新大陸與興業消金一樣，主要通過直營模式、線下展業，服務于中低收入人群。
“他們是跟著興業消金的腳步走的。興業消金放款的客戶，他們就跟著放。”業內人士表示。
公開資料顯示，截至2018年年末，興業消金的線下業務部共有26家，線下業務貸款余額176.78億元，同比增長88.08%，線下業務比重占據八成。
在這背后，逾期貸款比重上升的問題不容忽視。2018年年末，興業消金的逾期貸款余額同比上升3.45億元至7.57億元。
新大陸金融同樣在加大放貸規模。
目前網商小貸的注冊資本5億元，即便按照最新的管理辦法，其放款規模最高也不得超過25億元。
消金界近日在獲取的《光大信托-乾沃系列集合資金信托計劃》中發現，新大陸旗下的網商小貸通過信托融資，融資規模不超過2億元。
資料顯示，光大信托向網商小貸推薦并經過雙方風控審核通過的合格借款人發放信托貸款，其中網商保理承擔差額補足義務，新大陸認購信托計劃的劣后級份額1.25億元，并提供連帶責任擔保。
通過信托融資，的確可以獲取資金、突破杠桿率的限制。然而在這背后，新大陸金融的不良率攀升問題同樣不容小覷。
財報數據顯示，截至2017年，新大陸累計放款14.2億元，不良率0.21%。截至2018年末，公司金融服務貸款余額16.33億元，不良率3.49%。
“逾期太高了，導致的結果就是要加大放款量。因為壞賬的覆蓋只能用錢來填，沒有營收就沒有利潤，沒有利潤就沒法撥備。”消金界了解到，當下數據、催收等產業鏈面臨整治，金融機構面臨逾期、不良率攀升，興業消金和新大陸都選擇“做大分母”。
業內人士對此表示，“對于某些機構的打工者來說，過幾個月甚至一年才下課，比立即下課好多了。”
事實上，不少金融機構由于“發放貸款用于購買本行不良貸款和銀承墊款、發放貸款用于承接本行風險資產”而收到監管罰單。
“我曾經接手過一個項目，銀行的資金通過信托給企業發放一筆貸款，資金用途為償還企業對該銀行的一筆不良。”某信托從業者向消金界表示。
毫無疑問，包括新大陸在內的消金企業在尋求融資、做大規模的同時，也應關注背后的風險問題。